+7(499)-938-42-58 Москва
8(800)-333-37-98 Горячая линия

Купи и держи – правила успеха инвестиционной стратегии

Содержание

Активный дейтрейдинг против стратегии

Купи и держи – правила успеха инвестиционной стратегии

Есть два основных подхода к инвестированию: стратегия “купить и держать” и активная торговля. В данной статье мы проведем сравнение двух различных стратегий по нескольким категориям, чтобы определить, которая из них окажется лучшим вариантом для инвестирования.

Правила определения лучшей инвестиционной стратегии

Прежде чем начать сравнение двух стратегий, давайте установим основные правила соревнования. Сначала нужно дать определение обеим стратегиям:

“Купить и держать”: Эта стратегия заключается в проведении анализа с целью отбора  надежных инструментов для инвестирования, их покупке и удержании в течение длительного срока, чтобы заработать на удорожании актива со временем. Новое инвестирование впоследствии будет осуществляться в те же активы.

Активная торговля: Эта стратегия заключается в проведении анализа с целью выявления недооцененных активов и их покупке в надежде на удорожание. Период удержания в данном случае короткий, поскольку инвестор играет на колебаниях цены и фиксирует полученную прибыль (или ограничивает убытки).

Мы выбрали 7 категорий, в которых будут соревноваться наши две стратегии:

– Затраты на торговлю

– Инвестиционные комиссии (комиссии за управление)

– Инструменты для проведения анализа

– Доходность

– Налоги

– Затраты времени

– Фактор удовольствия

Стратегия, победившая в каждой из категорий, будет получать 1 балл. Кто станет победителем в конце, мы определим по итоговой сумме баллов. Просто и понятно. Итак, начнем.

Затраты на торговлю

Рассмотрим первую категорию – затраты на торговлю. Сюда входят комиссии брокера за открытие сделок.

“Купить и держать”: В большинстве случаев, в паевые и биржевые фонды вы можете инвестировать абсолютно бесплатно.

Вы можете найти на сайтах различных брокеров информацию о том, в какие паевые и биржевые фонды можно инвестировать средства без комиссии. Комиссия может взиматься или не взиматься в зависимости от того.

в какой фонд и через какого брокера вы делаете инвестицию. Условия для одного и того же фонда у разных брокеров могут отличаться.

Активная торговля: В большинстве случаев, активные трейдеры работают с акциями, а не с паевыми или биржевыми фондами. При торговле акциями брокер взимает комиссию. Ее размер зависит от конкретного брокера.

Победитель: Поскольку издержки на торговлю отсутствуют, то победитель очевиден. “Купить и держать” (1-0)

Инвестиционные комиссии (комиссии за управление)

Инвестиционные комиссии – это платежи, которые взимаются с вас менеджерами паевых и биржевых фондов за то, что они управляют вашими инвестициями. Эта комиссия взимается всеми паевыми и биржевыми фондами. Многие инвесторы не знают о том, что они уплачивают такую комиссию, поскольку счет на нее в явном виде не выставляется. Но тем не менее, они ее платят.

“Купить и держать”: Как только что говорилось, все паевые и биржевые фонды удерживают эту комиссию. Ее размер варьируется от 0.04% до 3%. При удержании позиции в течение нескольких лет, такая комиссия съедает вашу прибыль и увеличивает затраты.

Активная торговля: Напомним, что мы предполагаем, что активный трейдер работает с акциями. Для акций инвестиционная комиссия отсутствует, т.е. нет дополнительных расходов, кроме комиссии брокера, которую мы рассматривали выше.

Победитель: В данном случае конкуренция тоже отсутствует, поскольку активным трейдерам не нужно уплачивать комиссию за управление. Активная торговля (1-1)

Инструменты для проведения анализа

Инструменты для проведения анализа – это то, что помогает вам принимать осознанные решения при покупке конкретного актива.

“Купить и держать”: Поскольку приверженцы этой стратегии обычно работают с фондами, у них не много информации для анализа того, в какой фонд лучше вложить деньги.

Тем не менее, существует несколько новостных рассылок, содержащих ценную информацию, но большинство из них – платные.

Кроме того, многие из таких рассылок нацеливают инвестора на активно управляемые фонды, а не на дешевые индексные фонды.

Активная торговля: Что касается активных трейдеров, то им доступно множество инструментов. Каждый онлайн-брокер предоставляет своим клиентам списки акций, мнения аналитиков об отчетах и даже графики движения цены.

Победитель: Поскольку активные трейдеры имеют богатый выбор инструментов для анализа, то победителя в этой категории определить легко. Активная торговля (1-2)

Доходность

Доходность – это то, что вы зарабатываете за счет инвестиций на фондовом рынке. Возможно, этот критерий более субъективен, чем первые две категории, но мы обоснуем свою точку зрения результатами исследований.

“Купить и держать”: Эта стратегия использует долгосрочный положительный тренд фондового рынка. Хотя на коротком отрезке времени рынок ходит вверх и вниз, в долгосрочной перспективе его тренд является положительным. Можно с уверенностью утверждать, что долгосрочные позиции могут приносить доход около 10-15% в год.

Активная торговля: Определить доходность этой стратегии труднее. Некоторым трейдерам удается зарабатывать довольно хорошо.

Но проблема заключается в том, что большинство инвесторов, хотя и показывают хорошие результаты на коротких отрезках времени, все же “прогорают” в долгосрочной перспективе.

По этой причине, среднестатистический инвестор получает доход в размере всего лишь 5% в год. Даже профессионалам достаточно тяжело показать долгосрочную результативность выше рынка.

Победитель: Хотя есть активные трейдеры, результаты которых существенно и в лучшую сторону отличаются от основной массы, побеждает долгосрочная стратегия. “Купить и держать” (2-2)

Налоги (на примере США)

Налоги – это неотъемлемая часть нашей жизни, в том числе и инвестирования. Поэтому мы должны их учесть в данном сравнении.

“Купить и держать”: Налоговая служба США более благосклонно относится к долгосрочным инвестициям, для которых ставка налога на прирост капитала ниже.

Безусловно, если фонд в текущем году распределяет прирост капитала, то инвестор должен уплатить налоги, независимо от того, продал ли он на самом деле свои акции. По своей сути, такой прирост капитала может быть краткосрочным или долгосрочным.

К счастью, существуют биржевые и паевые фонды, которые оптимизируют свое налогообложение, т.е. стараются ограничивать прирост капитала.

Активная торговля: Налоговое законодательство США не дает никаких преференций доходам, полученным от краткосрочной торговли. Поэтому активным трейдерам придется уплачивать, в среднем, более высокие налоги. Но они могут вычитать из своих доходов понесенные убытки. То же самое, безусловно, могут делать и инвесторы, использующие стратегию “Купить и держать”.

Победитель: В обоих случаях необходимо уплачивать налоги. Но долгосрочные инвесторы получают налоговые каникулы на период удержания своих долгосрочных позиций. “Купить и держать” (3-2)

Затраты времени

Проще говоря, речь идет о том, сколько времени уходит на отбор активов для инвестирования.

“Купить и держать”: При этой стратегии, очень важно уделять время своим позициям. Но после выбора активов для инвестирования, затраты времени будут связаны только с проверкой их несколько раз в году, чтобы подкорректировать задачи и убедиться в целесообразности ваших инвестиций с учетом поставленных долгосрочных целей.

Активная торговля: Здесь затраты времени гораздо больше. Нужно не просто отобрать активы в самом начале, а делать это регулярно, так как приходится постоянно покупать и продавать.

Поэтому требуется посвящать значительное время нахождению новых активов и определению моментов покупки и продажи.

Задачу продажи может облегчить использование стоповых и лимитных ордеров, но для принятия решения об открытии сделки таких вспомогательных инструментов нет.

Победитель: Победила стратегия, которая требует меньших затрат времени. “Купить и держать” (4-2)

Фактор удовольствия

В данной категории мы учитываем получаемое удовольствие. Какая стратегия приносит инвестору больше радости?

“Купить и держать”: Допускаем, что эта стратегия может показаться скучной. Вы выбираете актив для инвестирования и даете ему двигаться. Кроме периодической проверки позиций, здесь нет ничего увлекательного.

Активная торговля: Учитывая потенциальную возможность найти скрытый бриллиант и заработать на нем кучу денег, активного трейдера ожидает масса удовольствия.

Победитель: Без вариантов. Активная торговля (4-3)

Победитель конкурса на лучшую инвестиционную стратегию

Основываясь на изложенной выше информации, лучшей инвестиционной стратегией следует признать “Купить и держать”. Означает ли это, что нужно пользоваться лишь ею, игнорируя активную торговлю? Не обязательно. Лучше всего использовать то и другое одновременно.

Какой же можно сделать вывод? Чтобы сколотить состояние, лучше всего использовать стратегию “Купить и держать”. Практика показывает, что это – лучший подход к инвестированию. Но для удовольствия можно заняться и активной торговлей. Но какой бы метод вы не использовали необходимо понимать, что делать это нужно не на последние деньги.

Будьте в курсе всех важных событий United Traders — подписывайтесь на наш телеграм-канал

Источник: https://utmagazine.ru/posts/15886-aktivnyy-deytreyding-protiv-strategii-kupi-i-derzhi

Стратегия «купи и держи». Основные принципы

Купи и держи – правила успеха инвестиционной стратегии

Здравствуйте, дорогие гости блога womanforex.ru, сегодня мы поговорим с вами про известную на весь мир торговую методику «купи и держи». Стратегия «купи и держи» является подвидом долгосрочного способа заработка.

Трейдеры, использующую данную методику, приобретают на фондовом рынке ценные бумаги крупных компаний и владеют ими в течение длительного периода независимо от рыночной ситуации.

При выборе акций трейдеры отдают предпочтение более надежным компаниям с минимальными рисками.

Главное преимущество стратегии «купи и держи» заключается в минимальных временных затратах. По сравнению со среднесрочным и краткосрочным инвестированием, долгосрочное требует меньше всего времени.

Долгосрочные инвестиции являются менее чувствительными ко времени, в то время как краткосрочные инвестиции требуют от трейдера постоянного участия и своевременного принятия решений.

Преимущества стратегии

По сравнению с другими видами ведения торговли данная торговая методика наделена следующими преимуществами:

  1. Более низкие комиссии и сборы. Многие трейдеры забывают учитывать комиссии и сборы, которые при ведении краткосрочной торговли могут губительно отразиться на результате торговли. Для того чтобы добиться успеха в скальпинге, трейдер должен правильно управлять своим капиталом. А вот долгосрочные трейдеры не сильно зависят от комиссий/сборов, поэтому в этом плане им несколько легче.
  2. Более низкие издержки на техническое обслуживание. Эта методика не предполагает постоянного слежения за колебаниями цены. Любителям долгосрочной торговли, наоборот, рекомендуется поменьше следить за ценой, чтобы сохранять спокойствие, которое так нужно для успеха в долгосрочной торговле.
  3. Более низкая нагрузка на психику. Спекулянты, предпочитающие эту методику, меньше подвержены стрессу, чем любители краткосрочной торговли, которые ежедневно получают несколько убыточных ордеров. При этом, данная стратегия предполагает покупку акций с небольшой волатильностью. Из-за более низкой волатильности, сводится к минимуму риск того, что акции, входящие в состав портфеля, моментально подешевеют/подорожают. Даже если цена акций, купленных в соответствии с этой методикой, немного снизится, трейдер не сильно расстроится, так как предприятие перспективное и в долгосрочном временном интервале ее акции, все равно, вырастут в цене.
  4. Получение бонуса за реинвестирование. Рост дивидендов приводит к увеличению общей прибыльности. Если предприятие развивается, дивиденды и бонусы постоянно плюсуются к прибыльности. Со временем если фирма будет развиваться, ее акции могут дорожать или дробиться. Так, например, акция Microsoft (Nasdaq: MSFT) в 1986 году стоила 10,368 доллара, до середины 2013 года акция была разделена 9 раз и стоила 36 долларов. Таким образом, если бы трейдер в 86 году купил 1 акцию этой компании за 10,368 долларов в 2013 году он бы имел 324 доллара. То есть, за 27 лет инвестированная сумма увеличилась в 32 раза.

Важно помнить, что часть фирм преобразует прибыль в акции и распределяет их между вкладчиками. То есть, с течением времени портфель возрастает в несколько раз.

  1. Получение налоговых льгот. Благодаря этой методики существует возможность отсрочить налоги на доход, в то время как прирост капитала продолжается. Благодаря этому трейдерам удается также получать доход и от тех денег, которые могли быть выплачены как налоговый сбор, что также увеличивает общую доходность.
  2. Проверенная торговая тактика ведения торговли. По статистике долгосрочные инвестиции на фондовом рынке приносят в среднем 9% в год.

Недостатки стратегии «купи и держи»

  1. Стратегия «купи и держи» является надежной, но при этом рискованной. Инвесторы, купившие акции Microsoft в 2005 году, в 2013 году получили только 2% от своих инвестиций.
  2. Еще одной опасностью данной торговой методики являются медвежьи рынки.

    Если трейдер купил акции перед резким падением цены, тогда ему придется лет 5 ждать пока его счет выйдет в безубыточное состояние. Чтобы зарабатывать при помощи этой методики, спекулянту нужно научиться проводить фундаментальный анализ.

    Перед покупкой ценных бумаг, необходимо тщательно взвесить все «за» и «против» и покупать акции в момент максимального отката цены акций вниз. Стоит также учитывать, что успешная вчера компания, уже сегодня может стать неудачной. Необходима внимательность при выборе компании, акции которой вы собираетесь приобрести.

    Так, например, до 2010 компания AMD, которая занималась разработкой персональных компьютеров была на лидирующих позициях. Сейчас эта компания близка к банкротству.

  3. Трейдер, применяющий данную стратегию, не может зарабатывать на скачках ценового уровня столько, как любитель краткосрочных сделок.

    Объем колебаний цены часто бывает значительно больше, чем ее общее движение.

  4. Еще одна ошибка трейдеров, торгующих по стратегии «купи и держи», состоит в чрезмерной активности. Они забывают о том, что данная методика предполагает заключение минимального числа ордеров.

Когда стоит продавать

Иногда спекулянты реализуют акции до запланированного времени. В стратегии «купи и держи» есть свои исключения. Предлагаю вашему вниманию ситуации, при возникновении которых трейдеры могут раньше времени продать акции:

  • Банкротство компании, чьи акции вы приобрели.
  • Финансист был замечен в краже или нарушениях в бухучете.

Торговая методика «купи и держи» является эффективным способом инвестирования и приумножения капитала на фондовом рынке.

Начинающим инвесторам, которые не умеют проводить фундаментальный анализ и не разбираются в фирмах, лучше всего выбирать те компании, которые торгуют «голубыми фишками», а также являются популярными среди опытных инвесторов. В крайнем случае, трейдер может не продавать акции до появления необходимости в деньгах.

Стратегия «купи и держи» на Форекс

Некоторые трейдеры считают, что применять эту стратегии для ведения торгов на валютном рынке не стоит, так как валюты не обладают основными преимуществами ценных бумаг. В отличие от валютных пар стоимость акций может моментально увеличиваться.

На самом деле, стратегия «купи и держи» вполне подходит для применения на Форекс. Отсутствие возможности быстрого увеличения цены на валютном рынке компенсируется наличием серьезного кредитного плеча, которое позволяет получать существенную прибыль даже при несущественном росте.

Если вы решили воспользоваться стратегией «купи и держи» для ведения торгов на валютном рынке, то вам необходимо серьезно подойти к процессу выбора компании-брокера.

Следует отдавать предпочтение лишь самым надежным брокерам, которые подходят для ведения долгосрочных торгов. Необходимо убедиться в том, что у брокера не существует каких-либо ограничений по длительности заключаемых сделок.

Кроме того, необходимо убедиться в том, что свопы выбранного вами брокера подходят для создания долгосрочных ордеров.

Надеюсь, эта статья поможет в увеличении вашей прибыли на рынке. Чтобы быть в курсе всех самых эффективных стратегий, советников и индикаторов, подписывайтесь на мою рассылку.

(2Голосов на Форекс блоге, средний балл: 5,00 из 5)
Загрузка…

Источник: https://WomanForex.ru/strategii-foreks/strategiya-kupi-i-derzhi.html

Купил и держи – несколько способов улучшить стратегию

Купи и держи – правила успеха инвестиционной стратегии

Стратегия купи и держи. С одной стороны имеет много сторонников, утверждающих, что придерживание пассивного инвестирования прямой, наиболее простой и эффективный путь к достижению богатства. Приводится множество примеров роста котировок компаний, когда за время их владения  стоимость возрастает в несколько раз, намного обгоняя по доходности многих активных игроков.

С другой стороны, у данной стратегии много противников, считающих, что ее использование удел, извините за прямоту, недалеких людей, не способных вести эффективную и прибыльную торговлю на бирже. Зачем ждать долгие годы, когда можно получать прибыль уже сейчас, покупая и продавая активы каждый день или каждую неделю.

В этой статье вы узнаете всю правду  о данной стратегии, ее преимуществах и недостатках. Как правильно использовать пассивное инвестирование с максимальной выгодой для инвестора. Для когда она подходит и почему она все же наиболее привлекательна по сравнению с трейдингом или активной торговлей.

Суть стратегии

В основе, как понятно из названия, лежит принцип долгосрочного владения активами, в первую очередь, конечно же акциями. Иногда данную стратегию называют «купил и забыл». Инвестор, приобретает акции на длительное время, исчисляемое периодом в несколько лет.

Многие ошибочно считают, что покупая акции на 2-3 года они используют именно данную стратегию. На самом деле это является хоть и долгосрочным, но все таки активным трейдингом, с присущим ему своими недостатками и проблемами. Оптимальный срок при использовании стратегии «купил и держи» должен составлять десятилетия, по крайней мере 10-15 лет точно.

Только в  этом случая мы можем получить все выгоды и прелести от данной стратегии.

В основе стратегии лежит тот факт, что с течением времени рынок всегда растет. А раз так, то логичнее плыть по течению вместе с ним и не стараться искать новые перспективные точки удачного входа.

Капитализм — величайшее изобретение человечества. Стремление людей стать богаче постоянно заставляет мировую экономику развиваться. Это можно наблюдать на истории на протяжении уже нескольких тысячелетий. Новые производства, новые технологии, рост производства и потребления дают толчок к развитию новых и старых компаний, делая их крупнее и богаче.

А раз так, то почему бы не поучаствовать в росте мировой экономики в целом и отдельных компаний в частности. В итоге, инвестируя в перспективные отрасли и компании, инвесторы начинают богатеть вместе с их владельцами и учредителями.

Рост немецкой экономики за 60 летИндекс Доу-Джонса

Все что нужно — это купить акции на длительное время и ждать, ждать, ждать.

Время

Пассивные инвесторы полностью освобождены от временных затрат связанных с торговлей. Все что нужно, это один раз купить необходимые активы.

Активные трейдеры, постоянно отслеживающие свои позиции, проводящие анализ рынка и ищущие новые возможности для покупок, буквально привязаны к рынку.

В итоге время затраченное на торговлю у последних в сотни, а то и тысячи раз больше, чем у пассивных инвесторов.

Комиссии

Средняя комиссия брокера и биржи за круг, то есть за покупку и продажу акций составляет примерно 0,15%. Трейдеры могут совершать всего лишь за один день несколько таких действий. Но даже если взять довольно среднюю интенсивность торговли — покупку и продажу на весь капитал 2 раза в неделю, за год набирается уже около 200 сделок или 100 кругов.

В итоге такие игроки отдадут в виде комиссий 15% от своего капитала. Для того чтобы выйти в плюс, нужно по крайней мере иметь доходность от торговли в размере 25-30% годовых. Что является очень хорошим результатом для средних трейдеров.  За вычетом торговых расходов — чистый результат составит 10-15% годовых.

А теперь представьте — сколько отдадут денег активные игроки за 10 лет, а за 20? В несколько раз больше их собственного капитала. Есть повод задуматься.

Пассивные инвесторы будут платить всего 2 раза: при покупке и через несколько лет при продаже активов. И очень смешные деньги — 0,15% от суммы. И эта комиссия никак не зависит от срока владения акциями.

Налогообложение

Помимо комиссий за совершение сделок, все обязаны платить 13% налога на получаемую прибыль от своей торговли. Заработали за год 200 тысяч — будьте любезны в конце года отдать государству 26 тысяч. В итоге, у активных игроков их конечная прибыль еще больше снижается.

Если взять пример доходности из предыдущего пункта в 25-30% годовых, после вычета комиссий получаем 10-15% прибыли. Вычитаем 13% налогов — получаем 8,5 — 13% годовой доходности. И опять же налоги нужно платить каждый год. За 10 лет набегает очень приличная сумма.

При использовании стратегии «купил и держи» на длительных периодах владельцы активов, если сумма их активов не составляет несколько десятков миллионов,  при продажи полностью освобождены от уплаты налогов, даже если они и получили прибыль.

Дивиденды

Имея в своих активах акции, выплачивающие дивиденды, инвесторы получают двойную выгоду: за счет роста курсовой стоимости акций и дополнительных денежный поток в виде дивидендных выплат. Реинвестирование полученных денег еще больше способствует росту общей потенциальной доходности, приверженцев стратегии пассивного инвестирования.

Средний размер дивидендов в России 4-6% в год. Вроде бы немного. Но с другой стороны — это просто дополнительный доход, увеличивающий вашу общую прибыль. Также не следует забывать, что обычно с ростом стоимости акций, увеличивается и размер выплачиваемых дивидендов.

Поэтому получаемые сейчас 6% на акцию, стоящую сегодня 100 рублей, при ее росте например до 300 рублей, возможно будет давать вам 18-20 рублей, что будет соответствовать 18-20% годовой доходности на вложенный ранее капитал.

Положительное ожидание

Как было сказано выше, с течением всей истории мировая экономика развивалась. Инвесторам это дает право предполагать, что данный рост продолжится и в будущем. А раз так, то вероятность роста акций практически равна 100%. Главное условием является именно длительный период инвестирования.

Если посмотреть все развитые мировые рынки, то на любом десятилетнем интервале не было ни одного убыточного периода. Это значит, что покупка активов в любое время, через 10 лет практически гарантированно принесет вам прибыль. И при увеличении горизонта инвестирования — увеличивается потенциал прибыли и снижаются риски в разы.

Доходность активных игроков состоит из череды убыточных и прибыльных сделок, которые складываются в такие же месяцы и годы. То есть не факт, что получая прибыль за прошлый год, трейдер получит доход в следующем. И длительность торговли никак не влияет ни на его доходность, ни на риски — они всегда одинаковые. И не факт, что в пользу трейдера.

Недостатки стратегии

Несмотря на множество весьма существенных плюсов, пассивное инвестирование имеет ряд минусов, которые могут существенно повлиять на финальную доходность, а в некоторых случаях сделать ее вообще не пригодной для использования.

Основные недостатки следующие:

  • длительный срок инвестирования;
  • правильный выбор акций для покупки;
  • возможность банкротства;
  • высокие риски.

Длительный срок инвестирование

Стратегия рассчитана именно на долгосрочное использование и не позволяет получать финансовый результат уже завтра или через месяц, год. Даже если котировки вырастут, это будет «бумажная прибыль», которой инвесторы никак не смогут воспользоваться в данный момент.

Поэтому, если вы планируете вложения на 2-3 года, это стратегия не для вас. Вы должны забыть про ваши  инвестиции минимум на 10 лет, чтобы потом сорвать большой куш от роста котировок за это время.

Выбор акций для покупки

Для получения эффективного результата нужно обладать определенными знаниями в области финансов и уметь анализировать отчетность компаний и как следствие их дальнейшие перспективы. В противном случае, есть вероятность не получить запланированную доходность, если вы купите акции на о бум.

Высокие риски

Покупая активы, вы берете на себя высокие торговые риски, связанные с возможным поведением котировок в будущем. Ведь цены могут не только расти, но и снижаться. Особенно чувствительны акции к падению в момент кризиса, когда их стоимость под влиянием общего настроения рынка могут падать на 30-50%.

В некоторых случаях, даже проведя тщательный анализ и приобретя акции, вполне успешная компания сегодня, через год может оказаться на грани банкротства. В итоге инвесторы могут потерять большую часть капитала. В худшем случае практически все свои вложения.

Улучшаем стратегию

Несмотря на отличные преимущества, ее минусы делаю стратегию очень рискованной. Поэтому в чистом виде ее использование нецелесообразно. Автор данной статьи использует стратегию » купил и держи»  уже в течение нескольких лет и нисколько об этом не пожалел.

Внеся в нее небольшие изменения и дополнения, которые убрали из нее все негативные моменты, сделав ее практически идеальной для пассивного долгосрочного инвестирования. В итоге получился некий симбиоз различных стратегий, позволяющих инвесторам получать вполне достойный результат и самое главное с практически нулевыми рисками.

Еще одним существенным плюсом является возможность использования стратегии абсолютно всеми инвесторами. Вы даже можете вообще не разбираться в фондовом рынке и нечего не знать не про фундаментальный и технический анализы, вам не нужно читать и смотреть финансовые новости. Все что от вас потребуется — это несколько часов свободного времени в год.

Покупаем индексы

Инвестируя деньги в индексы, вы покупаете весь рынок целиком. Это позволит вам избавиться от необходимости анализа и покупки отдельных акций. В итоге риски, возникающие при банкротстве или  возникновении проблем у отдельных компаний практически никак не скажутся на вашем состоянии портфеля.

Например, в индекс ММВБ входит 50 крупнейших акций российской экономики. И у большинства их доля в индексе составляет 1-3%, а у некоторых даже ниже. В итоге, даже если одна из компаний обанкротится ваши потеря составят аналогичную долю.

Если же взять например американский S&P 500, в который входят 500 крупнейших компаний, вы вообще практически не заметите, если котировки одной или двух компаний из вашего портфеля упадут до нуля.

На практике это практически невозможно. Индекс регулярно пересматривается раз в квартал. И если у какой-либо компании начинаются финансовые проблемы, ее доля в индексе будет плавно снижаться, вплоть до полного ее исключения. Можно сказать, что в индекс входят только здоровые и перспективные крупнейшие компании, на которых держится вся отечественная экономика.

По статистике доходность индексной стратегии превосходит 95% результатов всех инвесторов на длительном интервале времени.

Поэтому покупаем ETF, позволяющий приобретать весь рынок целиком.

Диверсификация и распределение активов

И хотя покупка индекса уже является неплохой диверсификацией, можно еще больше снизить возможные риски и немного повысить общую доходность. Речь идет о покупках ETF не только своей страны, но также других ведущих стран.

Зачем это нужно?

Все рынки в одно и тоже время ведут себя по разному. Одни могут расти, другие находится в нисходящем тренде. Покупка рынков разных стран с отрицательной корреляцией, позволяет, во-первых, снизить страновой риск, во-вторых, получать более устойчивый результат от своих вложений.

Яркий тому пример, резкая девальвация национальной валюты в 2014 году, когда курс доллара вырос в 2 раза. Если вы в то время владели активами других стран, то их стоимость в вашем портфеле выросла бы на аналогичную величину. В итоге вы получили бы своеобразное страховку от таких перепадов и смогли бы неплохо заработать.

Обычно доля отечественного рынка в вашем портфеле должно составлять примерно половину. Остальные деньги распределяются между другими странами в определенной пропорции. Важно условием дальнейшего инвестирования является поддержание этой пропорции на протяжении всего срока.

Это позволит вам при изменении пропорции продавать подорожавшие активы по наиболее высоким ценам, а на эти деньги выкупать снизившиеся рынки по низким ценам.  Но лучше делать немного по другому, чтобы не платить лишние деньги в виде комиссий и полностью уйти от налогообложения. В этом поможет….

Стратегия усреднения

У долгосрочных инвесторов, использующих «купил и держи», с течением времени будут появляться «лишние» деньги, на которые они будут покупать новые активы.

Используя метод распределения активов, для поддержания заранее установленной пропорции активов в портфеле, нужно будет покупать то, что в данный момент снизилось или доля в вашей пропорции упала.

В итоге это даст вам подсказку, какие рынки в данный момент наиболее дешевые по сравнению с другими и вы будете покупать рынок практически на дне, по бросовым ценам с высоким потенциалом дальнейшего роста и как следствие с более высокой нормой прибыли.

Особенно выгодные сделки у вас будет в кризисные периоды. В то время когда все будут продавать, убегая с рынка, вы будете инвестировать. За периодом падения всегда идет резкий рост. И именно те, кто не испугался и покупал, зарабатывают самые большие прибыли. В итоге стратегия усреднения способна приносить дополнительно несколько процентов к годовой доходности.

Выводы

Использование стратегии пассивного инвестирования «купи и держи» способно дать весьма впечатляющий результат. Следуя простым алгоритмам покупки «правильных» активов, в нужное время, даже люди, далекие от финансовых рынков, могут обогнать по доходности большинство трейдеров, инвестиционные компании и банки.

Единственным и весьма существенным недостатком является длительный интервал инвестирования. Именно по этой причине данная стратегия не очень популярна, когда результат приходится ждать много лет.  Однако она  идеально подходит для формирования капитал на безбедную старость или достижения устойчивого финансового положения, позволяющего спокойно жить на полученную прибыль.

Источник: https://vse-dengy.ru/fondovyiy-ryinok/investitsionnyie-strategii/kupil-i-derzhi.html

Поделиться:
Нет комментариев

    Добавить комментарий

    Ваш e-mail не будет опубликован. Все поля обязательны для заполнения.